Inicio

DT 2015-12: Tendencias lineales por tramos y ciclos en los precios de materias primas

DT 2015-12
Título Tendencias lineales por tramos y ciclos en los precios de materias primas
Título original Piecewise linear trends and cycles in primary commodity prices
Autor Diego Winkelried
Lenguaje Inglés
Fecha 2015/12/01
Resumen

Extendemos la metodología propuesta por Yamada y Yoon (2014, Journal of International Money and Finance, 42 (C), 193-207) para analizar el comportamiento tendencial y cíclico de los precios relativos de las materias primas. Estos autores proponen el uso del denominado l1-filtro que brinda tendencias lineales por tramos de los datos subyacentes. Nuestra atención se centra en la calibración de dicho filtro y sus implicaciones para el análisis empírico de los precios de las materias primas, especialmente la interpretación dada la tendencia resultante. También ilustramos cómo se pueden usar adecuadamente filtros calibrados para calcular (súper) ciclos lineales por tramos, cuyos puntos de inflexión son fáciles de identificar.

Enlace de descarga Descargar DT: Tendencias lineales por tramos y ciclos en los precios de materias primas

Mesa de partes

Horario de atención:
Lunes a Viernes: 9:00 am - 4:30 pm

Mesa de partes virtual

mesadepartesvirtual@bcrp.gob.pe
(Formato PDF, máximo 15 MB)
 

Canje de Numerario

Horario de atención:

Lunes a Viernes: 9:15 am - 3:15 pm